한 눈에 보는 포지셔닝
- 밸류에이션 부담
- 모멘텀 강함
2025 Intellio Corporation All Rights Reserved.
$61.80
▲ +$6.40+11.55%
거래량
12.12M
애프터마켓 마감$62.07+$0.27(+0.44%)· 08:59 KST 기준
Healthcare 섹터
Equal-Weight → Outperform
TP $36 → $45(▲25%)
TP $30 → $38(▲27%)
FY2025 Q4·
Operator: 안녕하십니까, 오늘 회의에 참석해 주셔서 감사합니다. Moderna, Inc. 2025년 4분기 실적 발표 컨퍼런스 콜에 오신 것을 환영합니다. 현재 모든 참가자는 듣기 전용 모드입니다. 발표자들의…
트랜스크립트 보기 →FY2025 Q3·
운영자: 안녕하십니까, 기다려 주셔서 감사합니다. Moderna 2025년 3분기 실적 발표 컨퍼런스 콜에 오신 것을 환영합니다. [운영자 안내] 오늘 컨퍼런스는 녹음되고 있음을 알려드립니다. 이제 오늘의 발표자인 …
트랜스크립트 보기 →2026 Q1
재무 한 눈에· FY 기준 · YoY 비교
$1.94B
-39.2% YoY
vs 전년 $3.20B
-158.1%
-34.8p YoY
-32.6%
-106.2%
+20.5p YoY
FCF $-2.06B
22.2%
낮을수록 좋음
-4.1x
손익·재무상태·현금흐름을 연/분기 토글로 5년 추이까지
| 항목 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 | 5Y CAGR |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출 (Revenue) | $17.74B | $18.88B | $6.85B | $3.20B | $1.94B | -42.5% |
| 매출원가 | $2.62B | $5.42B | $4.69B | $1.46B | $868.00M | — |
| 매출총이익 (Gross Profit) | $15.12B | $13.46B | $2.15B | $1.74B | $1.08B | — |
| 매출총이익률 | 85.2% | 71.3% | 31.5% | 54.2% | 55.3% | — |
| 영업이익 (Operating Income) | $13.30B | $9.42B | -$4.24B | -$3.94B | -$3.07B | — |
| 영업이익률 | 75.0% | 49.9% | -61.9% | -123.3% | -158.1% | — |
| 당기순이익 (Net Income) | $12.20B | $8.36B | -$4.71B | -$3.56B | -$2.82B | — |
| 순이익률 | 68.8% | 44.3% | -68.8% | -111.3% | -145.2% | — |
| EPS (희석) | $28.29 | $20.10 | $-12.34 | $-9.27 | $-7.26 | — |
| EBITDA | $13.53B | $9.77B | -$3.28B | -$3.39B | -$2.55B | — |
| 잉여현금흐름 (FCF) | $13.34B | $4.58B | -$3.83B | $303.00M | $912.00M | — |
5년 평균 GPM
59.5%
5년 평균 OPM
-43.7%
5년 평균 NPM
-42.4%
5년 평균 ROE
6.1%
5년 평균 ROIC
5.4%
최근 8분기 EPS 평균 서프라이즈 +33.1%
| 항목 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|
| 현금 · 단기투자 | $10.73B | $9.90B | $8.60B | $7.03B | $5.80B |
| 유동자산 합계 | $16.07B | $13.43B | $10.32B | $8.10B | $6.54B |
| 자산 총계 | $24.67B | $25.86B | $18.43B | $14.14B | $12.34B |
| 부채 총계 | $10.52B | $6.74B | $4.57B | $3.24B | $3.69B |
| 자본 총계 | $14.14B | $19.12B | $13.85B | $10.90B | $8.65B |
부채비율 (D/E)
42.6%
유동비율
329%
순현금
$4.56B
자본 5년 CAGR
-11.6%
| 항목 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|
| 영업활동 현금흐름 | $13.62B | $4.98B | -$3.12B | -$3.00B | -$1.87B |
| 당기순이익 | $12.20B | $8.36B | -$4.71B | -$3.56B | -$2.82B |
| 감가상각비 | $232.00M | $348.00M | $621.00M | $189.00M | $215.00M |
| 주식보상비용 (SBC) | $142.00M | $226.00M | $305.00M | $429.00M | $483.00M |
| 운전자본 변동 | $1.31B | -$3.46B | -$139.00M | -$78.00M | $254.00M |
| 기타 영업 조정 | $54.00M | $59.00M | -$19.00M | $17.00M | -$3.00M |
| 투자활동 현금흐름 | -$8.52B | -$5.18B | $4.21B | $1.95B | $1.95B |
| CapEx (자본적 지출) | -$284.00M | -$400.00M | -$707.00M | -$1.05B | -$192.00M |
| 재무활동 현금흐름 | -$873.00M | -$3.45B | -$1.38B | $56.00M | $593.00M |
| 자사주 매입 | -$857.00M | -$3.33B | -$1.15B | $0 | $0 |
| 배당금 지급 | $0 | $0 | $0 | $0 | $0 |
| 잉여현금흐름 (FCF) | $13.34B | $4.58B | -$3.83B | -$4.05B | -$2.06B |
FCF 마진
-106.2%
CapEx / 매출
9.9%
주주환원 비중
0%
FCF 5년 CAGR
NaN%
동종업계 6개와 비교한 상대적 위치. 정규화·마진·산점도·박스플롯으로
$65.18B
매출 · YoY +44.7%
$94.19B
매출 · YoY +6.0%
$61.16B
매출 · YoY +8.6%
$447.57B
매출 · YoY +11.8%
$64.93B
매출 · YoY +1.2%
$54.81B
매출 · YoY +6.0%
$58.74B
매출 · YoY +8.6%
$297.20B
매출 · YoY +2.3%
12M 수익률: MRNA +124.0% · JNJ +53.2% · MRK +50.8% · LLY +42.6% · UNH +31.5% · AZN +29.5% · NVS +24.7% · ABBV +19.2% · NVO -36.9%
색상은 섹터 내 상대 위치 (초록=좋음 → 빨강=나쁨)
| 티커 | 매출 (FY) | 매출 YoY | 영업이익률 | ROE | PER | EV/EBITDA | FCF 수익률 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| LLY | $65.18B | +44.7% | 45.6% | 77.8% | 46.8 | 35.8x | 0.9% |
| JNJ | $94.19B | +6.0% | 27.2% | 32.9% | 18.8 | 13.3x | 3.9% |
| ABBV | $61.16B | +8.6% | 32.8% | -129.2% | 96.3 | 26.7x | 4.4% |
| UNH | $447.57B | +11.8% | 4.2% | 12.8% | 24.9 | 15.4x | 5.4% |
| MRK | $64.93B | +1.2% | 36.2% | 34.7% | 14.4 | 10.2x | 4.7% |
| NVS | $54.81B | +6.0% | 31.2% | 30.5% | 19.0 | 12.7x | 6.6% |
| AZN | $58.74B | +8.6% | 23.4% | 21.1% | 26.5 | 28.6x | 2.2% |
| NVO | $297.20B | +2.3% | 43.7% | 50.8% | 14.6 | 10.7x | 2.0% |
X: 매출 YoY · Y: PER · 원 크기: 매출 규모
분할선은 표시 피어들의 중앙값(median).